Кто ведет двойную игру, на чью разведку работает неизвестный информатор – все это и предстоит выяснить сотруднику иностранного отдела ВЧК Максиму Исаеву. Он собирается в командировку в Ревель. Прямо с вокзала Максим Максимович отправляется с рекомендательным письмом от князя Урусова в издательство газеты «Рассвет» и встречается там с главным редактором. К Исаеву внимательно присматриваются, не доверяя первому впечатлению и одной-единственной рекомендации, хотя и уважаемого среди эмиграции человека. Редактор приглашает Исаева посидеть в кафе, где знакомит его с журналистом Львом Кирилловичем Головкиным. Максим рассказывает, что жил он в Москве, потом Сибири, где в 1919-м году работал при штабе генерала Колчака в его пресс группе. Резидент ВЧК в Эстонии Роман передает через советское посольство дезинформацию, представляющую интерес для каждой из сторон. Исаев уверен: какая разведка заинтересуется информацией, с той разведкой и связан информатор.
