Некогда преуспевающий редактор крупного издательства Уилл Рэнделл переживает кризис. Работа уже не приносит былого удовлетворения. Ну а жена чувствует эти перемены и отдаляется от неудачника. Уилл с доверием относится к своему протеже. Но успешный Стюарт Суинтон готовит заговор за спиной героя.
И вот однажды ситуация меняется, когда на ночной дороге под колеса автомобиля редактора попадает волк. Зверь кусает мужчину за руку. С этого момента Уилл начинает замечать странности в собственном поведении. У него обостряются слух и чутье. Герою кажется, что загадочный зверь поделился с ним силой. Но вместе с ней волк отдал мужчине и свое проклятие.
Рана на руке постепенно затягивается, но на ее месте вырастают густые волоски, напоминающие звериную шерсть. Уилл замечает за собой странности. Всю ночь он может где-то бегать, а утром проснуться в окровавленной одежде. В это же время по городу прокатывается волна жестоких убийств. Но герой пытается убедить себя, что не имеет к ним отношения. От неудач его отвлекает знакомство с красавицей Лорой. Девушка влюблена в Уилла, и тот отвечает ей взаимностью.
Вскоре жертвой неведомого монстра становится жена героя. Подозрение падает на Рэнделла. Мужчина понимает, что превратился в оборотня, который совершенно себя не контролирует. Но ему удается выяснить, что Стюарт был любовником его жены и долгое время скрывал ненависть к Уиллу. Суинтон тоже оборотень, который убил супругу Рэнделла и еще многих людей. Когда правда раскрывается, между героями завязывается отчаянная битва. Из последней схватки с врагом Уилл выходит победителем. Он превращается в зверя и уходит в лес.
Но новоявленный оборотень не одинок. Его возлюбленная Лора, укушенная Стюартом, тоже становится волчицей и следует за своей судьбой.
